Interés compuesto: ¿reinvertir los intereses o retirarlos?

Reinvertir permite aumentar poco a poco el capital invertido y aprovechar el efecto del interés compuesto, mientras que retirar los intereses ofrece un flujo de dinero adicional y regular que puedes usar para necesidades del día a día u otros objetivos. Ambos enfoques son razonables, pero a largo plazo sus resultados pueden diferir de forma notable. Veamos cómo se ven los dos escenarios al cabo de 1, 5 y 10 años y cómo saber cuál encaja mejor con tus prioridades financieras.

En resumen

• Reinvertir significa que los intereses recibidos se vuelven a invertir, lo que aumenta el capital que sigue generando rentabilidad.

• Retirar los intereses permite usar los ingresos de la inversión ya, sin reducir el importe invertido inicialmente.

• El efecto del interés compuesto se intensifica con el tiempo, por lo que merece especialmente la pena considerar la reinversión si tu horizonte de inversión es más largo.

• Si tu prioridad son los ingresos regulares, retirar los intereses puede ser la opción más adecuada.

• La elección no tiene que ser para siempre. Cuando cambien tu situación financiera y tus objetivos, puedes revisar la estrategia.

¿Qué significan la reinversión y el interés compuesto?

La reinversión consiste en volver a invertir los intereses u otros beneficios obtenidos de una inversión en lugar de retirarlos para necesidades personales. Así aumenta el capital total invertido y la rentabilidad futura se calcula sobre una cantidad mayor.

Para entender este principio, resultan útiles dos conceptos relacionados.

El interés compuesto es el interés que se calcula no solo sobre la inversión inicial, sino también sobre los intereses ganados y reinvertidos anteriormente.

La capitalización de intereses es el proceso por el que los intereses acumulados se suman al capital, ampliando la base sobre la que se calcula la rentabilidad futura.

Es importante entender que la reinversión por sí misma no implica un tipo de interés más alto. Su ventaja es la posibilidad de ganar, a lo largo del tiempo, también con los ingresos acumulados previamente.

Al principio la diferencia es pequeña, pero crece cada mes, porque los intereses ganados antes también empiezan a generar nuevos ingresos.

¿Cómo afecta la reinversión a la rentabilidad a largo plazo?

A largo plazo, la reinversión puede aumentar de forma notable el valor total de la inversión, porque el efecto del interés compuesto se intensifica con el tiempo.

Todos los cálculos de este artículo son ilustrativos, brutos y antes de impuestos. La rentabilidad real puede ser distinta y las condiciones futuras pueden cambiar.

Veamos un ejemplo sencillo en el que se invierten inicialmente 1.000 euros con una rentabilidad anual del 6%.

Para comparar ambos escenarios en igualdad de condiciones, supongamos que los intereses se pagan una vez al mes y se reinvierten justo después de recibirlos. En los cálculos se usa una rentabilidad mensual del 0,5%, suponiendo que la rentabilidad anual no cambia durante todo el periodo. En la práctica, la reinversión puede producirse con menos frecuencia, por ejemplo si el producto tiene un importe mínimo de inversión.

Al cabo de 1 año

Si retiras los intereses, durante el año recibes 60 euros y el capital invertido sigue siendo de 1.000 euros.

Si reinviertes los intereses, el valor de la inversión alcanzará unos 1.062 euros, es decir, además de los 1.000 euros iniciales habrás ganado unos 62 euros.

El primer año la diferencia todavía es pequeña.

Al cabo de 5 años

Retirando los intereses, los ingresos totales serán de 300 euros y el capital seguirá siendo de 1.000 euros.

Reinvirtiendo, el valor de la inversión alcanzará unos 1.349 euros, es decir, habrás ganado unos 349 euros.

La diferencia entre ambas opciones ya es de casi 49 euros.

Al cabo de 10 años

Si sigues retirando los intereses, los ingresos totales llegarán a 600 euros y la inversión inicial seguirá siendo de 1.000 euros.

En cambio, reinvirtiendo con regularidad, el valor de la inversión alcanzará unos 1.819 euros y habrás ganado unos 819 euros.

En este punto, la diferencia entre ambos escenarios ya supera los 219 euros.

Al tomar la decisión, recuerda también que el efecto compuesto funciona en ambas direcciones. Si una inversión genera pérdidas, esto también puede reducir las posibilidades futuras de crecimiento del capital.

¿Cuándo merece la pena retirar los intereses en lugar de reinvertirlos?

Retirar los intereses es una opción adecuada si el objetivo de la inversión no es aumentar el capital, sino recibir ingresos adicionales regulares. Por ejemplo, si:

tienes gastos concretos que piensas cubrir con los ingresos de la inversión,

quieres complementar tu presupuesto mensual con un flujo de dinero adicional,

en los próximos años tienes previstas compras importantes u otros objetivos financieros,

la disponibilidad del dinero es más importante para ti que el máximo crecimiento del capital.

Aun así, conviene pensar qué pasa con los intereses retirados. Si simplemente se quedan en la cuenta corriente sin usarse, ese dinero queda inactivo. Lee más sobre ello en el artículo ¿Qué significa cash drag en la inversión?, y sobre las opciones de dónde guardar el dinero disponible, en el artículo sobre dónde colocar el dinero en Europa.

La reinversión y la retirada de intereses no son estrategias excluyentes. Si ahora mismo los ingresos adicionales regulares no son tan importantes, la reinversión te permitirá aprovechar las ventajas del interés compuesto. Si en algún momento el flujo de dinero pasa a ser más importante, puedes cambiar a retirar los intereses. También puedes combinar ambos enfoques: retirar una parte de los ingresos y reinvertir el resto.

¿Cómo se calculan y pagan los intereses en TWINO FLEXI?

TWINO FLEXI ofrece una rentabilidad anual fija del 6% sin plazo fijo. Los fondos pueden retirarse en cualquier momento, pero la retirada depende de la liquidez del producto y, en periodos de alta demanda, puede tardar más.

Cómo funciona en la práctica:

Los intereses se calculan cada día sobre el importe invertido activamente.

Los intereses se pagan cada mes según el calendario de pagos.

Los pagos de intereses se abonan en la cartera FLEXI como FLEXI Cash.

FLEXI Cash (fondos no invertidos) no genera intereses.

FLEXI Cash, incluidos los intereses recibidos, se invierte automáticamente cuando hay inversiones adecuadas disponibles y el saldo de la cartera alcanza los 10 euros.

Una rentabilidad fija del 6% no significa que este resultado esté garantizado.

La rentabilidad real depende del tiempo que el dinero haya estado invertido activamente. Si casi todo el importe está invertido la mayor parte del año y hay poco FLEXI Cash, la rentabilidad real se acercará más al 6%. Si una parte de los fondos espera más tiempo en la cartera FLEXI para ser invertida, la rentabilidad real será menor. También influyen los depósitos y retiradas frecuentes, porque cambian el tiempo que el dinero ha estado invertido.

Encontrarás más información sobre TWINO FLEXI, incluido cómo se calculan y pagan los intereses, en la página del producto, en la sección de preguntas frecuentes y en el folleto y las condiciones.

Recuerda que FLEXI no es un depósito bancario y no está cubierto por la garantía estatal de depósitos. Antes de decidir, debes valorar los riesgos de inversión, incluida la posibilidad de perder parte o la totalidad del capital invertido.

¿Se puede automatizar la reinversión?

Sí. En la plataforma TWINO, los reembolsos de los valores de préstamos a plazo fijo, es decir, el capital, los intereses o ambos, pueden transferirse automáticamente a la cartera FLEXI. Esta opción se activa en el perfil del inversor, y los fondos que llegan a la cartera FLEXI se invierten automáticamente cuando hay inversiones adecuadas disponibles.

La inversión automática puede reducir el tiempo que el dinero permanece sin usar y ayudarte a aplicar con constancia la estrategia elegida.

Sin embargo, la automatización no elimina la necesidad de seguir los resultados de las inversiones, sus riesgos y si la estrategia elegida sigue respondiendo a tus necesidades.

Preguntas frecuentes

¿Reinvertir siempre es más rentable que retirar los intereses?

No. Reinvertir puede aumentar el valor de la inversión a largo plazo, pero retirar los intereses ofrece un flujo de dinero que puedes usar ya. El enfoque más rentable depende del objetivo de la inversión y de tu situación financiera.

¿Con qué frecuencia conviene reinvertir los intereses?

Cuanto antes se reinviertan los intereses tras recibirlos, antes empezarán a generar rentabilidad adicional. No obstante, hay que tener en cuenta el calendario de pagos de cada inversión y las condiciones de reinversión.

¿Merece la pena reinvertir cantidades pequeñas?

Sí. Incluso con cantidades pequeñas la diferencia crece con el tiempo, sobre todo si se reinvierten con regularidad. Por ejemplo, 1.000 euros con una rentabilidad anual del 6% dan en 10 años un resultado unos 219 euros mayor que retirando los intereses. Lo más importante es la constancia y un horizonte de inversión suficientemente largo.

¿Puedo empezar reinvirtiendo los intereses y retirarlos más adelante?

Sí, si las condiciones de la inversión lo permiten. A muchos inversores les resulta práctico, porque al principio la prioridad puede ser aumentar el capital y más adelante cobran más importancia los ingresos regulares.

Conclusión

¿Reinvertir o retirar? Lo esencial es elegir la solución que se ajuste a tu objetivo financiero, a tu horizonte temporal y a tu disposición a asumir riesgos. La plataforma TWINO ofrece diversas opciones de inversión, entre ellas la flexible TWINO FLEXI, que te permite definir tu propio enfoque de inversión y acceder a los fondos según las condiciones del producto.

Correo: [email protected]
Dirección: Dzirnavu iela 42, Riga, LV-1010, Letonia

Este material es informativo y no constituye una recomendación de inversión individual.