Pasīvie ienākumi pēdējos gados kļuvuši par vienu no biežāk apspriestajām tēmām personīgo finanšu un investīciju pasaulē. Šajā rakstā aplūkosim, kas īsti ir pasīvie ienākumi, kā veidot pasīvos ienākumus, kā arī iepazīstināsim ar sešām populārākajām iespējām un kam tās būtu piemērotas.

Raksts būs noderīgs gan tiem, kuri gatavi spert pirmos soļus investēšanā, gan tiem, kuriem jau ir ilgtermiņa ieguldījumi pasīviem ienākumiem un kuri vēlas diversificēt naudas plūsmas un mazināt riskus.

Pasīvie ienākumi – mīti un realitāte

Pasīvie ienākumi ir naudas summas, kas regulāri “ieripo” jūsu kontā ar salīdzinoši minimālu ikdienas iesaisti. Atšķirībā no algota darba, kur samaksa ir tieši atkarīga no nostrādātā laika, pasīvie ienākumi balstās uz kapitāla, aktīvu vai ieguldījumu spēju ģenerēt naudas plūsmu ilgtermiņā.

Termins passive income bieži tiek romantizēts kā iespēja pelnīt, guļot zem palmas okeāna krastā, taču realitātē pasīvie ienākumi no ieguldījumiem prasa gan sākotnējo kapitālu, gan pārdomātu stratēģiju un pacietību. 

Svarīgi uzsvērt, ka pasīvie ienākumi bez nekustamā īpašuma, negaidīta mantojuma vai sakārtota, pelnoša biznesa ir iespējami, taču tie nekad nebūs pilnībā pasīvi. Gandrīz vienmēr būs nepieciešams lielāks sākotnējais ieguldījums laika, zināšanu vai naudas formā, un vēlāk – regulāra iesaiste, lai “turētu roku uz pulsa”, spētu reaģēt mainīgās situācijās un pieņemt pareizos lēmumus. 

Pasīvie ienākumi no ieguldījumiem – kāpēc tie ir tik pievilcīgi?

Pasīvie ienākumi no ieguldījumiem ļauj:

• Veidot regulārus papildu ienākumus līdzās algai;

• Ilgtermiņā stiprināt finansiālo drošību;

• Gūt labumu no salikto procentu efekta;

• Pakāpeniski samazināt atkarību no 9:00-18:00 darba dienas.

Tieši tāpēc pasīva investēšana kļūst arvien populārāka arī Latvijā, tai skaitā - to cilvēku vidū, kuri meklē iespējas gūt papildu ienākumus investējot pavisam nelielas summas.

Kā gūt pasīvos ienākumus – 6 izplatītākie veidi

Neatkarīgi no izvēlētā ieguldījumu veida, viens no spēcīgākajiem pasīvo ienākumu dzinējspēkiem ir salikto procentu efekts. Regulāra procentu un dividenžu reinvestēšana ļauj būtiski palielināt jūsu uzkrāto kapitālu.

1. Dividendes 

Dividendes ir pasīvo ieguldījumu klasika. Ieguldot uzņēmumu akcijās vai uz dividendēm orientētos fondos, investors cer saņemt regulārus maksājumus – parasti reizi ceturksnī vai gadā.

Plusi:

• Regulāri ienākumi no ieguldījumiem;

• Iespēja reinvestēt dividendes;

Mīnusi:

• Dividendes nav garantētas;

• Akciju cenu svārstības. 

Dividendes un pasīvie ienākumi ir īpaši piemēroti tiem, kuri domā par ilgtermiņa ieguldījumiem un stabilu naudas plūsmu.

2. Procentu ienākumi no aizdevumiem un obligācijām

Pasīvie ienākumi no procentiem ir vēl viens populārs un salīdzinoši labi prognozējams risinājums. Tie var tikt gūti, ieguldot obligācijās, aizdevumos vai ar aktīviem nodrošinātos vērtspapīros (ABS), kuru maksājumi investoriem tiek veikti no pamatā esoša aktīvu portfeļa naudas plūsmas (piemēram, aizdevumiem vai citiem debitoru maksājumiem).

Šāda veida pasīvie ienākumi no ieguldījumiem īpaši piesaista investorus, kuru prioritāte ir saprotama naudas plūsma un regulārs maksājumu grafiks, ja emitents vai portfelis pilda savas saistības. Procentu ienākumi parasti tiek izmaksāti katru mēnesi vai ceturksni, ļaujot cilvēkam rēķināties ar stabilu papildienākumu.

3. Nekustamais īpašums un īres ienākumi

Pasīvie ienākumi no nekustamā īpašuma tradicionāli tiek uzskatīti par vienu no stabilākajiem variantiem. Ienākumi rodas no īres maksām, un ļoti ticams, ka īpašuma vērtība ilgtermiņā pieaugs.

Tomēr jāņem vērā, ka pasīvie ienākumi no īres saistīti ar praktiskiem pienākumiem –  īpašuma uzturēšana, īrnieku meklēšana un administrēšana. 

4. Nekustamā īpašuma fondi un REIT

Tiem, kuriem pievilcīga šķiet ideja par ieguldīšanu nekustamajā īpašumā, bet nav vēlmes vai iespēju to iegādāties un apsaimniekot, labs risinājums varētu būt nekustamā īpašuma fondi jeb REIT. 

REIT (Real Estate Investment Trust) ir uzņēmumi vai fondi, kas iegulda ienākumus nesošos nekustamajos īpašumos (piemēram, birojos, tirdzniecības centros, noliktavās vai dzīvojamās ēkās) un lielāko daļu peļņas izmaksā investoriem dividendēs. REIT – tie ir pasīvie ienākumi no nekustamā īpašuma, neiegādājoties to tiešā veidā.

5. Investīciju fondi un ETF

Investīciju fondi un ETF (biržā tirgotie fondi) ļauj ieguldīt plašā uzņēmumu vai aktīvu klāstā ar vienu darījumu, nodrošinot diversifikāciju. ETF parasti seko noteiktam tirgus indeksam, savukārt aktīvi pārvaldītie fondi cenšas pārspēt tirgus rezultātus. Investora atdeve var veidoties no dividenžu vai procentu izmaksām, kā arī no kapitāla vērtības pieauguma.

Šādi ieguldījumi bieži tiek izmantoti ilgtermiņa un regulārai investēšanai, jo tie ļauj vienkāršāk veidot sabalansētu portfeli. Vienlaikus jāņem vērā, ka fondu rezultāti ir atkarīgi no tirgus svārstībām un izvēlētās ieguldījumu stratēģijas.

6. Digitālie aktīvi un citi alternatīvie ieguldījumi

Digitālie aktīvi (piemēram, kriptoaktīvi) un citi alternatīvie ieguldījumi var papildināt portfeli, taču šeit īpaši rūpīgi jāizvērtē risks, cenu svārstības un regulējums. Ar alternatīvajiem ieguldījumiem bieži saprot instrumentus ārpus tradicionālajām akcijām, obligācijām un fondiem (piemēram, dažādas kolektīvās finansēšanas formas u.c.).

Populārāko pasīvo ienākumu veidu salīdzinājums

Dividenžu akcijas

• Sarežģītība: Vidēja

• Riska līmenis: Vidējs–augsts (atkarīgs no uzņēmuma un tirgus svārstībām)

• Starta kapitāls: Vidējs

• Ienākumu regularitāte: Zema–vidēja (atkarīga no dividenžu politikas)

• Piemērots iesācējiem: Daļēji

Procentu ienākumi (obligācijas, ar aktīviem nodrošināti vērtspapīri / ABS)

• Sarežģītība: Zema–vidēja

• Riska līmenis: Zems–vidējs (atkarīgs no emitenta, kredītriska un nodrošinājuma struktūras)

• Starta kapitāls: Zems

• Ienākumu regularitāte: Parasti regulārs maksājumu grafiks (ja saistības tiek pildītas)

• Piemērots iesācējiem: Jā

Nekustamais īpašums (īre)

• Sarežģītība: Augsta

• Riska līmenis: Vidējs (atkarīgs no tirgus cikla un īrnieku maksātspējas)

• Starta kapitāls: Augsts

• Ienākumu regularitāte: Parasti regulāra (ja īpašums ir izīrēts un maksājumi tiek veikti)

• Piemērots iesācējiem: Nē

Nekustamā īpašuma fondi (REIT)

• Sarežģītība: Vidēja

• Riska līmenis: Vidējs (atkarīgs no fonda struktūras un tirgus apstākļiem)

• Starta kapitāls: Zems–vidējs

• Ienākumu regularitāte: Vidēja (atkarīga no fonda dividenžu politikas)

• Piemērots iesācējiem: Jā

ETF fondi

• Sarežģītība: Zema

• Riska līmenis: Vidējs (atkarīgs no izvēlētā indeksa un tirgus svārstībām)

• Starta kapitāls: Zems

• Ienākumu regularitāte: Zema–vidēja (atkarīga no fonda veida un dividenžu politikas)

• Piemērots iesācējiem: Jā

Digitālie un alternatīvie ieguldījumi

• Sarežģītība: Vidēja–augsta

• Riska līmenis: Augsts (raksturīga augsta cenu svārstība un nenoteiktība)

• Starta kapitāls: Zems

• Ienākumu regularitāte: Mainīga

• Piemērots iesācējiem: Daļēji

Piezīme: Riska līmenis ir aptuvens un var būtiski atšķirties atkarībā no konkrētā instrumenta, emitenta, nodrošinājuma struktūras un tirgus apstākļiem.

Pasīvie ienākumi iesācējiem soli pa solim

Cilvēkiem bieži rodas jautājums – vai ir iespējami pasīvie ienākumi ar nelielu kapitālu? Cik lielas summas būtu jāiegulda, lai tam būtu reāla nozīme?

Domājot par summām un potenciālajiem ieguvumiem, reizēm mazāk uzmanības tiek pievērsts citam būtiskam jautājumam - vai investēšana ir piemērota ikvienam un kurā dzīves posmā to būtu vēlams uzsākt?

Parasti par piemērotu brīdi var uzskatīt laiku, kad ir stabila ienākumu plūsma, kas ļauj droši segt ikdienas vajadzības. Pirms mērķtiecīgi sākt veidot pasīvos ienākumus, finanšu eksperti bieži iesaka vispirms parūpēties par diviem pamatiem:

• Izveidot “drošības spilvenu” 3–6 mēnešu izdevumu apmērā;

• Nomaksāt augstu procentu kredītsaistības, ja tādas ir.

Vai ir vērts investēt ļoti mazas summas, sākot pat no 1 eiro? 

Jā, īpaši tiem, kuri tikai iepazīst investēšanas pasauli Nelielas summas ļauj praktiski iepazīt investīciju vidi, platformu darbību un psiholoģiju, neuzņemoties būtisku finanšu risku. Laika gaitā regulāri ieguldījumi var pāraugt jūtamā naudas plūsmā.

Kādas zināšanas un prasmes ir nepieciešamas?

• Pamatzināšanas par procentiem, ienesīgumu un risku;

• Izpratne par diversifikācijas nozīmi;

• Disciplīna veikt ieguldījumus regulāri.

Kur apgūt šīs zināšanas?

• Finanšu izglītības portāli un blogi;

• Investīciju platformu piedāvātie izglītojošie materiāli;

• Grāmatas par personīgajām finansēm un passive income investing;

• Praktiskas pieredzes uzkrāšana, ieguldot pavisam nelielas summas.

Kādi ieguldījumu veidi ir vispiemērotākie iesācējiem? 

Iesācējiem parasti ieteicami vienkārši, pārskatāmi un diversificēti risinājumi – piemēram, procentu ienākumi no strukturētiem aizdevumu instrumentiem, ETF fondi vai citi ieguldījumi ar regulāriem maksājumiem. Tie ļauj apgūt investēšanas pamatus bez nepieciešamības aktīvi sekot tirgiem ikdienā.

Pasīvie ienākumi Latvijā 

Pasīvie ienākumi no ieguldījumiem nav ātrs risinājums, taču tie ir viens no ilgtspējīgākajiem veidiem, kā ilgtermiņā stiprināt jūsu finansiālo stabilitāti. Apvienojot dažādus instrumentus – dividendes, fondus, vērtspapīrus rodas sabalansēta un noturīga naudas plūsma no ieguldījumiem.

Investoriem, kuri vēlas sākt ar nelielām summām un pakāpeniski veidot pasīvos ienākumus, mūsdienīgas investīciju platformas, kā TWINO, piedāvā iespēju ieguldīt pārskatāmos un strukturētos instrumentos ar regulāriem maksājumiem. Šāda pieeja ļauj apvienot disciplīnu, caurspīdīgumu un ilgtermiņa skatījumu.

E-pasts: [email protected]

Adrese: Pērses iela 2A, Rīga, LV-1011, Latvija

Šis materiāls ir informatīvs un nav individuāls ieguldījumu ieteikums.